The Cointegration and Causality Relationship Between Consumer Price Index and Domestic Producer Price Index: Turkish Case (2006:01-2021:12)
Tezin Türü: Yüksek Lisans
Tezin Yürütüldüğü Kurum: İstanbul Üniversitesi, Sosyal Bilimler Enstitüsü, İktisat Bölümü, Türkiye
Tezin Onay Tarihi: 2022
Tezin Dili: İngilizce
Öğrenci: ELİF GÖKÇE KIYAK
Danışman: Mehmet Kutluğhan Savaş Ökte
Açık Arşiv Koleksiyonu: AVESİS Açık Erişim Koleksiyonu
Özet:Enflasyon göstergesi olarak kullanılan fiyat endekslerindeki dalgalanmaların izlenmesi, fiyat istikrarının sağlanmasında ve ekonomik büyümenin sürdürülmesinde önemli bir yere sahiptir. Fiyat endeksleri arasındaki ilişki, özellikle enflasyonun kaynağı ve yapısı hakkında bilgi vermesi açısından önemlidir. Bu tez, Türkiye'de 2006:01-2021:12 döneminde Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) ile Yurtiçi Üretici Fiyat Endeksi (YÜFE) arasındaki eşbütünleşme ve nedensellik ilişkisini ampirik bir çerçevede incelemektedir. Bu kapsamda, zaman serilerinin durağanlığını kontrol etmek için Augmented Dickey Fuller (ADF) ve Phillips Perron (PP) birim kök testleri uygulanmıştır. Daha sonra, seriler arasındaki uzun dönemli eşbütünleşme ilişkisinin varlığını tespit etmek için Johansen eşbütünleşme yöntemi kullanılmıştır. Johansen eşbütünleşme testinin sonuçları, değişkenler arasında en az bir eşbütünleşme ilişkisinin varlığını göstermiştir. Ardından, değişkenlerin uzun ve kısa dönem dinamiklerini gözlemlemek için Vektör Hata Düzeltme Modeli (VECM) kurulmuştur. Son olarak, iki değişken arasındaki kısa dönemli ilişkinin yönünü bulmak için hata düzelme modeline dayalı Granger nedensellik testi uygulanmıştır. Nedensellik testi sonuçları, Türkiye'de 2006:01-2021:12 döneminde değişkenler arasında tek yönlü bir nedensellik olduğunu ortaya koymuştur. Ayrıca, nedenselliğin yönü kısa dönemde YÜFE'den TÜFE'ye doğru bulunmuştur.